بخشی از پاورپوینت
اسلاید 1 :
به نام خدا
تئوری حسابداری 2
فصل 10: عدم اطمینان در محیط اقتصادی
اسلاید 2 :
مقدمه
محيط حسابداري در طول زمان مهمترین عامل پیدایش و توسعه حسابداري
حسابداري محصول نظام سرمايه داري لذا توسعه آن براساس پاسخ به نيازهاي نظام سرمايه داري است.
سرمايه = نهاده هاي اصلي در نظام توليدي كه همراه با هزينه است.
در اين نظام، سرمايه گذار به دنبال اطلاعاتی مفید برای تصمیم گیری در جهت پوشش هزینه سرمایه و کسب بیشترین بازده می باشد.
اسلاید 3 :
لذا: توسعه حسابداری در پاسخ به نیازهای اطلاعاتی محیط حسابداری و با محوریت سودمندی در تصمیم گیری های اقتصادی
وجود عدم اطمینان منجر به پیدایش مفهوم ریسک در تصمیم گیری های اقتصادی
ریسک: انحراف نتایج از اهداف مورد انتظار
موضوع این فصل:
گزارشگری مالی = یک منبع اطلاعاتی سودمند کاهش عدم اطمینان
اسلاید 4 :
عدم اطمینان در محیط اقتصادی
عدم اطمينان: احتمال وقوع يك حالت از حالات ممكنه، در يك رخداد مشخص مانند تغییر قیمت سرمایه گذاریها، موفقیت یک فعالیت یا پروژه اقتصادی، میزان دسترسی به عملیات برنامه ریزی شده
وقوع هر حالت تحت تاثیر متغیرهای (شرایط) زیادی است که میتوانند حالت ممکنه را تغییر دهد.
عدم اطمينان جز لاينفك محيط اقتصادي لذا راهكاري نیاز است تا بتوان اثرات سوء ناشي از عدم اطمينان را كاهش داده و تصمیم بهینه اتخاذ نمود.
اقتصاد اطلاعات: در شرایط عدم اطمینان، اطلاعات در مورد رخدادهای محتمل و نتایج آن، منافع اقتصادی و بازار عرضه و تقاضا دارد. اطلاعات برای پیش بینی نتیجه یک بازی و شرط بندی براساس آن یا سرمایه گذاری در گزینه ای که اطلاعات مفیدی در مورد آن داریم
گزارشگری مالی: کالای اقتصادی برای کاهش عدم اطمینان (ریسک) و اتخاذ تصمیم بهینه
اسلاید 5 :
عدم اطمینان در محیط اقتصادی
در شرایط اطمینان، نتایج با اهداف مورد انتظار منطبق بوده و چالش تصمیم گیری نداریم ولی در شرایط عدم اطمینان تصمیم گیری بسیار مهم است چون نتایج تصمیم می تواند با نتایج مورد انتظار متفاوت باشد.
انحراف نتایج تصمیم گیری از نتایج مورد انتظار به عنوان ریسک شناخته می شود.
سرمایه گذار همواره به دنبال کاهش ریسک است تا بتواند با حداقل ریسک، سطح مشخصی از بازده را بدست آورد.
لذا همواره به دنبال الگو و اطلاعاتی هستند که ریسک سرمایه گذاری را کاهش دهند
اسلاید 6 :
عبارت است از مطالعه و بررسي توليد، توزيع، بازاريابي، قيمت گذاري، فروش، مصرف و كليه درآمدهايي كه به طور مستقيم و غير مستقيم از طریق توليد، انتشار، فروش، ذخيره، پردازش و دسترسي به اطلاعات حاصل مي شود.
مطالعه چگونگي توزیع اطلاعات بین عاملان اقتصادی و نحوه تأثیرگذاری این اطلاعات بر رفاه عاملان اقتصادی مانند مطلوبیت مصرف کننده و سود بنگاه
مقدمه ای بر اقتصاد اطلاعات
اسلاید 7 :
اطلاعات مانند کالای اقتصادی به واسطه مزیتی که برای مصرف کننده دارد تقاضا می شود. اطلاعات زمانی دارای ارزش هستند که برای استفاده کننده مزیت اقتصادی داشته باشند.
ارزش اقتصادی اطلاعات: اطلاعات به افراد اجازه میدهد تا انتخابی انجام دهند که عایدی انتظاری و یا مطلوبیت انتظاری آنها را نسبت به زمانی که اطلاعات وجود ندارد حداکثر سازند.
دشواری تعیین ارزش (هزینه منفعت) اطلاعات به دلیل ویژگی کالای عمومی بودن اطلاعات
ارزش اطلاعات
اسلاید 8 :
تعیین بخشی از ارزش اطلاعات به واسطه کاهش عدم اطمینان در محیط اقتصادی
گزارشگري مالي: يك منبع اطلاعاتي جهت كاهش عدم تقارن اطلاعاتي و اتخاذ تصميمات اقتصادي كاراتر
هدف گزارشگري مالي (SFAC 1): ارائه اطلاعات سودمند در تصميم گيري هاي اقتصادي
عدم تقارن اطلاعاتي امکان بسط مفهوم عدم اطمينان محيط اقتصادي را در موضوعات مرتبط با گزارش هاي مالي فراهم می آورد
مقدمه ای بر اقتصاد اطلاعات
اسلاید 9 :
انقلاب صنعتي توسعه شركت هاي سهامي جدايي مالكيت از مديريت
- مباشرت محض: نقش حسابداري با محوريت اطمينان در وظيفه مباشرتي مديريت و در راستاي حفاظت از دارايي هاي مالك
مباشرت سنتی: تفویض ناچیز اختیارات و برگرداندن معادل ارزش دارایی ابتدای دوره
بکارگیری دارایی ها: اهمیت صورت سود و زیان در ارزیابی عملکرد مدیریت
دوره نامحدود: تفویض حداکثر اختیارات و نمایندگی کامل مدیریت
عدم تقارن اطلاعاتی در محیط اقتصادی
عدم نیاز به پاسخگویی و ارزیابی عملکرد
و کفایت ترازنامه
اسلاید 10 :
افزایش جدایی مالكان از مدیران ایجاد مزيت اطلاعاتي بالقوه برای مدیران
عدم تقارن اطلاعاتی
منجر به
رفتار فرصت طلبانه: استثمار فرد کمتر مطلع توسط فرد مطلع
توقع مالکان از حسابداران: ارائه یک سیستم اطلاعاتی برای کاهش عدم تقارن و پیامدهای آن
پیامدهای عدم تقارن اطلاعاتی:
انتخاب نامطلوب
خطر اخلاقی
اسلاید 11 :
مدیران گزارشی را ارائه میکنند که نسبت به واقعیت آن بیش از دیگران اطلاعات دارند.
دستکاری در افشاء اطلاعات توسط مدیران (در صورت وجود تضاد منافع)
در راستای
تحت تاثیر قراردادن تصميم گیری سرمايه گذار
افزایش منافع مدیران تصمیم نامطلوب مالکان
یک راه حل مناسب
گزارشگري مالي يك مكانيزم كارآمد در كاهش انتخاب نامطلوب از طريق
بهبود افشاء اطلاعات
انتخاب نامطلوب: بدلیل مزیت اطلاعاتی نماینده
اسلاید 12 :
خروج نماينده از شرايط قراداد منعقده در راستای منافع شخصي
منجر به
انجام فعالیتهای فرصت طلبانه به دور از چشم مالکان
یک راه حل مناسب
تنظيم قرارداد با مكانيزم هاي كارآمد و تعیین یک شاخص ارزيابي عملكرد دقيق و حساس (سود خالص)
خطر اخلاقی: عدم توانایی مشاهده و ارزیابی عملکرد مدیران توسط مالکان
اسلاید 13 :
عدم اطمينان جزء جدايي ناپذير محيط اقتصادي
گزارشگري مالي: يك سيستم اطلاعاتي سودمند در شرايط عدم اطمينان
در شرایط اطمینان، حسابداری و گزارشگری مالی فاقد ارزش بوده و افراد نیازی به اطلاعات ندارند. با فاصله گرفتن از شرایط ایده آل و وجود عدم اطمینان، گزارشگری مالی اهمیت می یابد.
گزارشگری مالی در شرایط ایده آل
حالتي تئوريک و غيرممكن
اسلاید 14 :
چارچوب اسكات (2013): حرکت از شرایط اطمینان کامل (تئوریک) به شرایط عدم اطمینان به منظور:
بسط مباني اقتصاد اطلاعات در مفاهیم حسابداری
ضرورت وجود سیستم اطلاعاتی حسابداری و بهبود گزارشگری مالی در راستای تصمیم گیری بهینه
گزارشگری مالی در شرایط ایده آل
الگوی ارزش فعلی در شرایط اطمینان
اسلاید 15 :
الگوي ارزش فعلي در شرايط اطمينان
شركت نمونه تنها يك قلم دارايي داشته و هيچ نوع بدهي ندارد.
دارايي مزبور مي تواند در پايان هر سال براي دو سال، جريان نقدي معادل 150 ريال ايجاد كند به نحوي كه ارزش دارايي در پايان سال دوم صفر خواهد بود.
نرخ بازده بدون ريسك 10 درصد است.
ارزش فعلي جريان هاي نقدي شركت در زمان صفر برابر است با:
اسلاید 16 :
ترازنامه اول دوره براساس ارزش فعلي:
اسلاید 17 :
بنابراين سود خالص (انباشت تنزیل) براي شركت در سال اول برابر است با:
26/03 = 10%× 260/33= 10% × PA0
در پايان سال اول (زمان 1): ارزش فعلي جريان هاي نقدي باقيمانده دارايي شر كت:
PA1=150/(1/1)=136/36
ترازنامه پایان سال اول (بدون تقسیم سود):
اسلاید 18 :
اگر ارزش منصفانه دارائی= ارزش فعلی جریان های نقدی حاصل از نگهداشت و فروش یک دارائی، آنگاه در پایان هر سال خالص ارزش دفتری دارائی = ارزش منصفانه یا ارزش بازار دارائی = ارزش به موازات استفاده (نگهداشت دارایی تا پایان عمر مفید)
هزینه استهلاک برابر با تغییر در ارزش فعلی دارائی طی سال است.
123/97= 136/36- 260/33
انباشت تنزیل = سود خالص مورد انتظار = سود خالص تحقق یافته (به دلیل وجود اطمینان و نبود ریسک) سود= هزینه استهلاک – وجه نقد حاصل
26/03= 123/97- 150
با توجه به مثال فوق می توان به نکات زیر اشاره داشت:
اسلاید 19 :
صورت مالی ارائه شده در شرایط ایده آل صورتهای مالی مربوط می باشند چون اطلاعاتی پیرامون چشم انداز های اقتصادی آتی شرکت (با استفاده از جریان سودهای تقسیمی آتی) به سرمایه گذاران ارائه می دهند.
سیاست تقسیم سود نامربوط است چون نمی توان مبالغ دریافتی را در نرخ بالاتری (بیش از 10%) سرمایه گذاری نمود. بی تفاوتی نسبت به تقسیم یا عدم تقسیم سود
در شرایط ایده آل به دلیل عدم وجود ریسک: بازده مورد انتظار = بازده بدون ریسک
اسلاید 20 :
تنها ترازنامه می تواند اطلاعات مربوط برای تصمیمات سرمایه گذاران ارائه کند. صورت سود و زیان یک صورت مالی نامربوط و فقط یک محاسبه ریاضی است. جریانات نقدی آتی مشخص است و با تنزیل آن می توان اقلام ترازنامه را مشخص نمود.
سود گزارش شده (انباشت تنزیل) در شرایط ایده آل بیانگر سود حقیقی و صحیح است یعنی ضرب اقلام ترازنامه ابتدای دوره در نرخ بهره
صورت مالی ارائه شده در شرایط ایده آل، کاملا قابل اتکا (صادقانه و عاری از هرگونه تعصب) هستند چون نسبت یه جریانات نقدی و نرخ بهره اطمینان کامل وجود دارد. سود یک معادله کاملا مشخص و تعریف شده است.
